最后拖来拖去7月的w4和8月w1重合度太高，似乎也没什么可以写的。
1.首先是对trump 7.9突发铜关税到昨天阶段性落地的一些反馈：
当时写道：Trump宣布对铜征收50%关税，copper 5.05->5.60…[em]e400870[/em]竟无语凝噎，晚上学bessent脑子都学坏，学不下去。定义为短期情绪，长期不可持续。
过了20天来看确实不能持续。昨天（周三）我写到：这件事到今天也不过20天结果转变成只对铜制品价格税 对精炼无税 所以确实如我所说长期不可持续一下子comex下去20%到了支撑位。至于之前lme的无动静，可见lme比comex价格在当前更反映预期和真实。后发劣势下也只能通过价格去推测背后的原因。所以短期太过强烈的政策最终不可能持续，迫使了lme到comex的库存迁移，但现在由于那个男人的戏耍变得没有意义。
2.***前期金属类减仓的策略现在看来短期生效，***然后切了一部分到低波政策导向的仓位上，还有一部分cash等着找个更好的价格去接好货。到现在的
3.ch初期准备7.8学累了到开始换换脑子，到现在已经确认了这个月还是不知不觉全部都扑在了am上，更新了27-28条。并且新增的标的能比较快的思考清楚其中的重点以及节奏和节点。其实到现在半年报季都没进入忙碌季节，8月下半个月估计要看的东西和思考的东西会很多。
4.经历了6-7月的主升之后，花了及其大的经历去应对和感受盘面。情绪极度的变化下，我最终还是很快恢复了冷静，可能意识到之后就都是在做出了一些事后看来没太大错的决定：当时想到：实话说最近确实不属于我能操作的来的行情，感觉担心回调，但这个其实目前没有很明显的指征，一感觉一些标的打到目标位置不知道下一步怎么处理（会担心兑现之后是否有回调），另外又是空出来的仓位找不到接续，又怕逼空。其实我感觉还能加仓的抗风险比较强的标的就是abc包括之前已经调整的消费这些。 a这块还是最大仓位不过降了一些成本。
朋友告诉我要以长期为主：我也这么认为。当时他的话确实对我是一记警钟/醒拳。
目前看来在去年的基础上，目前对于逃顶采取了一些避免回撤的策略是比较有效的。仓位调整主要基于标的的基本面预期差，和underlying的走势（对于有色就是这样）。
5.后期展望：高抛低吸耐心为主。 反内卷基本是没有延申到实物需求上的，停留在情绪，更多是期货逃难波。之后又是跌。本周的一些调整其实意味着：熊市也不太可能疯牛也不太想要，所以稳定为主。预期和收益率不要想太多，后续花更多时间在审美的优化和深入跟踪上-对应的术就是仓位管理和交易策略（中期）上。今年在仓位管理和交易策略、深入跟踪以及市场理解上还是有比较长足的进步。
5.5 跟踪方面的调整：其实个人认为从4月到现在我在跟踪方面做的工作比以前要多。在此之上其实借鉴了一些雪球老师的跟踪模式：1）一方面是写长文，另外一方面针对一个主题长期根据突发时间以及变化去加深理解。2）碎片化累积数据跟踪+个人系统思考反馈+长时间后的纠错。其实很多时候跟踪是基于体系的碎片化反馈，但积累的多了就会变成临盘策略的交易灵感。所以平时碎片化理解的积累以及中场时间段的回顾纠错对于加强深度很重要。
6.**金、阴、铜与交易研究和超额之间的一些框架补足：**之前不知道什么时候加的一些老师结果道现在发表的关于术和道的言论对我而言还是很有用，尤其小猪老师、北方的狼还有修大以及sth，后面也是聊到还是得多向能赚钱的人学习，而非跟韭菜多沟通交流。我现在是逐步理解了他们的图标技术和什么技术作用原理。怎么融合到基本面的体系里面去。胜率90，盈亏比1vs胜率50%，盈亏比3%都是可以的。
7.关于之前去v家玩中的见闻对投资的一些理解影响：主要是水饮料领域的渠道问题思考以及结合年报的看法。通过冰柜策略更深刻的理解的国内饮料市场的渠道竞争模式。
2025年H1有一定中报费用投放前置，全年预计投放15万个冰柜，1-2q投放13万个，相比农夫山泉的设备摊销模式，公司全部计入费用，从阶段业绩看起来没有那么好看，后期投放费用减少+加强单店运营预计会财务观感上有所回暖。此外根据原理，日式自贩机存在的意义是看到就想喝，就能喝到，增加曝光，那么冰柜至于国内可能跟自贩机的原理是一致的。公司今年30万个增加到45万个，前置投放其实看运营是对后续增量的保证。当然具体促销细则以及影响暂时没有办法分析的那么细。长期展望，农夫统一+康师傅的存量冰箱上线在80-100万个。公司目前才45万个，渠道铺开这块国内也有空间。 运动饮料这个行业：脉动60e（15年峰值90e），24年，外新人大概30e，东鹏现在做到15e（2025年半年）左右，整体还有较大空间。宝矿力水特大概10-15e（推测2025年），总体而言增长到40-50e我认为问题不太大。近几年公司也抓住了临时量贩+线上+线下等多重渠道的推进，一下子今年翻倍也是挺牛的，说明平台化有成效。基本功还是得线下。 出海相关分析：目前看，主要品牌发力方向主要为饮用水、方便面，茶饮料等，做到30e规模大概需要5-8年（中间包括产品的调整和渠道的整合），整体不能期待太快。公司主打功能饮料（成瘾性强，）属于错位竞争，也需要用一个长线的视角来看待。
8.然后是对于人的看法：终于h找到了自己的新的生活对我说她很幸福，并且养了自己的猫。我只能回复那很好。之后我们再也没有过多的联系。但是我内心这段时间总是在反复思考这段“友谊”，也算是过度反刍的老毛病又犯了。其实我跟她能连接的地方并不多，他不愿意也不能理解我这边除了日常以外说的话。本身很多策略说出来也是经常临时变卦。并且也不算一个非常合拍的旅伴。给我的感觉就是没有好好的玩，基于她的体力状态也没法好好玩，又怕热，又走不动。没有放松的感觉。所以看，我现在写的地方也是她的负面为主。我承认我没法满足她的情感需求、没法承担她的焦虑。两个人在认知层面上共同话语很少。就是如此。
所有悲喜都是一样，但即便我知道此时我看到的喜，也许会变成某一天的悲，但我依然愿意更多人能体会到当下的喜，即便我知道此时的悲，也许会变成某一天的喜，但我依然愿意更多人能尽快走出悲。
我觉得我已经尽力做到让别人喜，让别人走出悲（这是我价值感的源泉之一）。所以既然努力做过，那么其实也无憾。所以不用苛责自己。不用陷入执念。
另外一点就是：当下的二次元绘画市场很卷，我觉得自己没有太大必要去加入低价竞争。除非有足够多的时间来玩这件事。更多的是积累和打磨自己想要创造的东西。这段路也才勉强算开始了半年多，中途休息一下也无妨。^^最近努力在上k大的课，但是上不下去。总是看一半就睡着。——花了太多时间在资产上面。已经脑子里面全是资产了。—另外是当前行情下：市场很容易能赚到画画花费几百个小时才能赚到的钱。而且真正的钱由于跟金主出门也花出去一半，根本没剩下什么。钱肯定需要拿出一部分来维护关系，但是我觉得这也意义不大，因为本质量大还是低价单，太花费时间和精力。
另外就是开始了正是用ibkr户的交易，转移了一部分资金，然后做了2笔自认为不错的在认知以内的交易。
9.半年报这块逐步看的比之前要仔细的多，写想法会比之前丰富。借鉴管大的说法。过去的我可能总是毛估估，没有把能做的重要事情做精细做深入。
10.然后这个月基本把下半年说要做的一些事情都慢慢做了：出门两趟√，加强锻炼√，加强吃饭√学习冥想√专注投资一个月√铜ota的分析，跟踪且慢。还得多找些新的目标。= =慢慢来吧。一口也吃不成一个胖子。况且已经瘦了这么久了。
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然后加了《铜镜》听友群。最新的三万粉丝福利我觉得有一些内容可以借鉴：
读书的方法
快速读书快速掌握快速理解的：1）电子书更省钱省时间。关键的问题是为什么要读这本书。读书效率最高的时候是保有问题的时候。每个作者在表达的时候（每个书都又取舍，不可能每个问题都面面俱到。）带着问题去读书，使用ai去做总结。大部分书之中60-70%可以完全跳过并且不损害理解中心思想的。
在开始读每本书之前，花足够多的时间去看他的目录。然后就会知道应该关注哪些内容。然后就是中文的速读，可以下意识帮助处理文字序列再加工在分析。最后对于章节内容进行总结，有助于长期的记忆。
以后要多关注目录+尝试用ai总结内容。当然我一般不重要的内容都看得很快，可以看完写完之后用ai double check 要么提问让ai在书里找答案确认。还是需要有一个自己处理的过程。
做事的态度
诚实、努力。我觉得他们这样能通过诚实和努力创造价值，用一个比较积极的人生观面对人生并与更多人产生连接的状态很好。通过播客记录思考，作为未来出版物的初级知识储备和记录，回答能回答的问题，不能回答的就不回答。或者等以后有能力了再回答。
至于人生态度，mike讲到所谓选择比努力重要的误区。**选择内生于努力，选择本身就是一种能力，需要锻炼，人需要用积极努力的态度来审视、盘点过自己有什么，才知道什么选择是对的。也就是需要一个人以长期积极努力的生活态度来面对生活可能才能有所谓选择上的好结果。**对我来说如果没有有心去做一件事，确实是很难得到一个好的结果的。所以即使说向上空间变得狭窄，要躺平，但是你得在自己想做和愿意做的时间上尽可能全情投入一切。这才是获取人生意义的不二法门（对我而言）。当然，累了还是得休息。
其他的阅读和思考-《判断和决策心理学课》&《非理性繁荣》
https://mp.weixin.qq.com/s/QMur4HVoAtr-GiHHFqAfgg
https://mp.weixin.qq.com/s/1TP0BEMDUgiNw-Bk7fYBIw
关于决策理性这篇文章里说到几个点：
1.让“应该”自我成为计划者，以尝试限制“想要”的自我，避免短期的破坏性冲动。
2.在任何时候做决策时，我们行动的参照点都应该是我们的现状，对所有可能的选择保持开放，忽略任何过去的承诺，不要考虑沉没成本，专注于未来的收益以及你的选择成本。 3.群体拥有比任一个体更多的信息，群体的有限意识会明显受被讨论信息的限制。根据加罗德·斯塔瑟的研究，虽然在理论上拥有更多的信息，但群体之间似乎会更多关注共享信息，而不是独特或非共享信息，大家最后把时间都花在讨论相互已知的信息上，而没有真正的实现信息共享，其有限意识也来源于此。
有时候决策选择太多确实会让我大脑宕机，反而一旦走到结局波函数坍缩之后指向唯一性，我才能得到安慰（当然必须是我能预测到的其中一种。）对于第一点我反而认为让应该和想要统一，想要需要应对小额有意义的尝试。应该则是在大额投资上必须满足。小的想要可以，大的应该则是必须。使得综合期望为正。
非理性繁荣则是说到： 1.重要的是互联网神话和各种凯旋故事在人们心中播下了繁荣的种子。其实繁荣肇始是什么没有那么重要，重要的是左脚踩右脚的信号到什么时候溃败。。以AH市场合计近130万亿内资股市值计算，股票涨10%对应全年社零金额超20%。香港也有类似情况、近期H股指数反弹直接带动当地商住租金回暖。本阶段基本上一切都是预期和叙事影响构建的，还没有得到宏观层面的正反馈。
2.数量锚。指数往往向着历史重要数量位置靠拢，个股的市盈率往往以同行公司或同类资产为锚定。市场在数量锚的推动下、会挨个把各个标的都套一个故事并反应一遍。这种轮动何时是一个阶段性终点？类似于传染病模型，只有当已受感染的人接触到未受感染的人的几率变小了、整个患病人数的增长率才会降低。对应到市场层面，换手率就是对“接触到未受感染人群几率”的衡量，换手率达到阶段性的历史极值、价格上涨的速度才会减缓。
这个数量锚的概念还挺重要的，我之前读书没在意。
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