202507W3

 这周干了什么

1.周一晚上和三个同事聚餐然后喝完了1.6-1.8L的啤酒，晚上回家直接睡觉了。

当天了解了几个信息：1）上一次的招聘的三个人都有背景，都是萝卜坑，对于这样没有什么工资的企业且是如此。2）领导和领导之间的区别很显著，所以我之前按照我的思考对妈妈说不需要找人去陪，或者说他找到的那个人根本没有什么帮助下属的能力和意愿，最后发现我说的都是对的。k总完全是用别人的利益来肥自己而已。z总稍微还是顾及到了其他人的利益。而且以自己作责。3）一个人的管理半径可能4-5个人还行。4）接下来还面临着利益分配的问题。这些钱弄不好公司就没有办法良好的运转。

2.在头晕脑胀之余开始思考如何提高自己的决策力和执行力

问了问chat and deepseek，chat给的答案更温情。如果一个人长时间缺乏决策力或执行力，可能是心理层面的倦怠或轻微抑郁造成的。这时应适当放慢节奏，必要时咨询心理专业人士。另外一点，从长期的维度看还是需要多练

然后听了一个关于行为经济学的播客，没错还是铜镜。记录一下一些我觉得比较重要的点。

2.1：当你处在一个熟人网络为主的环境中，要表现的精明一点，如果是比较松散的，流动性比较高的关系网络则是开放（分享）一定意义上让大家知道你的好就会和你合作。

2.2：如何提高决策：定期反馈自己的决策前提、决策依据、决策环境和决策结果。其他的任何研究都是基于自我的决策反馈意识之后在做细分。

2.3：AI对决策的影响和思考：ai就是爽文金手指，目前现在的人其实自带系统。信息环境和大脑的自适应性：推荐倾向性的内容，太多会被人意识到，后平台推荐一些反向的？可能会中和信息的倾向性。

2.4：宗族关系可能并不是固化反而是促进了公平分配和创新。这也是一种机制。

另外是看了北方的狼wolf的文章提到一个能在当下获得比较好回报的人一定具备两大优势之一）1）创造力2）执行力。把一个事情执行的比别人到位，效率高利润也就好。要么是做别人做不了的事情，提供给不了的价值。所以是需要不断的学习要么是不断的磨练。

3.跟老师交流了一下铜和当前情况的问题。可能短期内坚定了一个观念，研究铜很难性价比也不一定高，但是需要长期跟踪因为有持仓。相比投产和组织执行上的确定性之外，其实价格才是组织投产期之外影响最大的因素，包括流动性。但这玩意理解起来难度很大。目前我也就是流动性+基本面+叙事+技术走势的两大角度来观察，同时通过大佬的观点来辅助（包括o、sth等）对于股票而言可能最好的阶段就是投产前的1-1.5年做预期兑现，最好叠加铜价的上行。但是相比其他的行业和一些自己积累的拓展不要花费太多的心思。

还有一点是：重新理解了海运行业的属性，其实代表对真实世界的实物需求情况（某些时刻是地缘冲突导致的阶段高企）。但是我把我的这点思考说给朋友听，朋友并不能很好的理解。

再次是盘了不少的标的，进行了仓位的精简。

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提问：老师好，除了您经常提到的金银之外，能够分析一下铜，并展望一下铜未来的趋势和价值吗？最近很多金属都在讲所谓库存不足可能逼仓的逻辑是不是一个虚大于实的特征。个人觉得很多长期供给限制的故事其实没有那么好讲和持续，价格高企层面上流动性和投机因素大于实际需求的因素。 Answer：不建议大家去研究铜，经历耗费巨大，收益极低。铜几乎是最难研究的品种，也是全球大佬盯着最紧的品种。相对于大佬，我们几乎没有任何优势。而且即使铜本身也充满了复杂性。你不光要研究实体属性的供需关系，还要研究金融属性以及情绪属性。并且，这其中充满了矛盾性，比如宏观经济放缓对铜利空，但局部微观新能源车爆发对铜利好，听谁的？智利矿区缺水减产对实体属性利好，而美联储鹰派对金融属性利空，听谁的？长期绿色转型利好与短期经济衰退利空，听谁的？所以，大佬们斗法的地方，咱就看戏就好。

我：我和一个玩期货的老师交流也是这个结论：全球性供需很难研究为什么要自讨苦吃，建议看就一些供需简单的化工品。我个人看来研究半年确实很难。即使买股票实物提供了一定的增量 有股东回报打底也没有那么容易。老师另外一个问题，为什么大佬们对于铜这么关注呢。单纯因为他的基础工业属性非常强？

Answer：铜作为先行指标，比其他数据更敏感的反应经济预期，其次，铜的体量足够容纳大资金，很少被操纵，并且由于铜强烈的金融属性，可以方便的通过铜来对冲风险。

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提问：老师好，最近反内卷+外卖大战如火如荼。一边反内卷是控制产能和格局保证价格，行政通胀，是否真的反内卷不知道，但是很多原材料和低位价格上有一些阶段性的反馈。外卖大战本质却是短期价格通缩的消费力挤出（反而前几年低迷期增加股东回报+稳定格局才是这些TMT的反内卷）。从您的角度看反内卷的政策能执行下去吗，短期对实物回报预期端有影响，那么中长期他这算是积极的信号还是相比于目前政策的疲态和一些tjj魔法而言没有什么用？资产端的杠铃策略依然生效么？ Answer：这话题不方便公开聊，只能说，不解决分配问题，其他方案的效果都是，按下葫芦起了瓢。但是不影响短期炒作。

从市场上的表现来看，从钢铁-多晶硅-似乎又能到有色里面去了。但是在这一块目前都处于震荡行情我对趋势很迷茫，对下半年看好什么也比较迷茫。慢慢思考慢慢打磨吧

4.跟朋友沟通了一下发现：她那边网点贵价车基本上都做不到了，理想都很少，贷款总金额少了一半，现在都是比亚迪。据说小米现在卖很好，su7等3个月，yu7等1年。26年提25款的车。这阶段最好的车企还是小米，迪子另说。

5.周四的时候终于去换了个驾照/早上爸爸送我去外面是瓢泼大雨。过期三个月了一直没有动作。

6.有时候把我的困惑跟别人说了之后对方给不出任何答案，我就明白了，她只是酒肉朋友，没法帮我解决任何的问题。只有我自己能解决自己的问题，这段时间在家玩了可能有大50小时的游戏——周四晚上回家吃了16个馄饨，半个瓜，还有一碗稀饭，终于，整个人的状态恢复了，也有吃钙片维生素d的功效。脚没有奇怪的麻感了。

果然我这个人比较适合预制菜，尝试了圣农的鸡米花和三全的上海大馄饨，真的是吊打美国的冷冻食品供给……又品类丰富又好吃又便宜一顿就6-10元而已。也吊打外卖了。全是肉。正常在外面买5-8元只有素菜和一个鸡蛋。

包括上周点了一杯2元的瑞幸，后面拉肚子了。我就参与了那一次外卖大战，但我觉得这个东西违背了商业伦理不能持续，于是我再也没点过低价外卖。

7.是时候开始规划一下下半年的旅游计划了。新加坡+西宁+云南看看准备。